Não conheço ninguém que fique feliz quando perde dinheiro. Pelo contrário, esse é um fator que causa depressão, estresse e muita, muita confusão. São familiares que discutem, brigas que surgem e acusações de todos os lados. O fato é que perder dinheiro é MUITO RUIM e é pior ainda quando as pessoas nem se dão conta de que estão perdendo.

Mas, é possível perder dinheiro e não se dar conta?

Se você pensou em “sumir” dinheiro da carteira, da sua aplicação financeira ou mesmo do seu cofre, saiba que não estamos falando sobre nenhum tipo de fraude, roubo, furto ou investimentos de altíssimo risco.

Estamos falando de investimentos ruins. Aqueles investimentos que aparentemente estão prometendo evoluir seu patrimônio, mas, na verdade, estão corroendo aquilo que você tenta cuidar da melhor forma, seu dinheiro.

Existem diversos investimentos que podem silenciosa e disfarçadamente levar você a uma conclusão perigosamente equivocada: “Pode não ser muito, mas, estou ganhando dinheiro“.

Sem mais suspense, estamos falando de alguns produtos financeiros, tais como:

• Títulos de capitalização – um dos piores no mercado;
• Poupança (principalmente quando a nova regra aplicada, 70% Selic);
• CDBs, RDBs, Fundos de investimentos com taxas de administração elevadas;

E há muitos outros. Porém, você que se preocupa em proteger seu patrimônio, às vezes, a sua reserva de emergência e deseja investir em Renda Fixa, saiba que há meios de saber se você está levando “gato por lebre”.

Claro que o ideal é começar a entender um pouco sobre esses investimentos. Se for seu interesse começar a se familiarizar com os produtos financeiros, você pode começar lendo uma série específica criada pelo Multixplique sobre investimentos em Renda Fixa. Tudo explicado de forma didática e objetiva. Para acessar, basta clicar aqui.

Na sequencia, vamos iniciar com um imporante passo:

A primeira lição – Calculando o rendimento real

Fundamental para começar a verificar se seus investimentos estão servindo para seu propósito (aumentar seu patrimônio) é saber diferenciar o ganho nominal do ganho real.

Não adianta nada entrar em um ônibus e esperar o tempo passar se você não sabe para que lado ele está indo…

• Ganho nominal é todo ganho absoluto obtido. Por exemplo, você investiu R$ 1.000,00 e 12 meses depois você está com R$ 1.080,00. São 80 reais de ganho bruto, nominal, ou, 8% de rentabilidade nominal bruta.
• Ganho real é todo ganho líquido, obtido após descontar impostos e taxas de administração, se cobradas. No exemplo acima, embora você veja que seu saldo bruto é R$ 1.080,00, você ainda observa que o extrato apresenta um rendimento líquido de 70 reais, pois foi descontado imposto de renda e também uma taxa de administração.

Porém, o perigo de se iludir ainda existe. Por que?

“É devagar, é devagar, é devagar, é devagar, devagarinho…”

Não estamos cantando uma música de Martinho da Vila. Estamos falando da sua aplicação financeira!

Porque você ainda não considerou a inflação no período. Digamos que a inflação tenha sido de 5% no ano. Ou seja, seu investimento deveria ter rendido pelo menos R$ 50,00 para que você pudesse, ao final de 12 meses, ter o mesmo poder de compra de quando você tinha antes de investir…

Na prática, depois de tudo descontado (R$ 60,00), seu ganho líquido foi de R$ 20,00. Ou seja, apenas 2% em 1 ano. Muito pouco, não?

Em se tratando de um investimento, essa taxa é considerada bem baixa e fará com que seu patrimônio cresça, em termos reais, bem devagarinho.

Como aprender a calcular a rentabilidade e como aprender a comparar os investimentos?

Agora sim! Essas eram as perguntas que gostaríamos que você fizesse. E, agora então, vamos lhe mostrar o que você precisa saber. Vamos lá?

A partir de agora você vai entender que não se deve olhar JAMAIS a taxa nominal! Ela é apenas uma informação usada pelo seu banco ou pelo gestor do seu investimento para lhe fazer acreditar que seu rendimento é bom.

1º passo: Conhecer qual a referência de um investimento em Renda Fixa

Resposta: CDI.

Infelizmente a maioria das pessoas desconhece o CDI e acaba investindo na “sofrível” poupança. E são atraídos pela questão da isenção de imposto de renda. Mesmo rendendo apenas 70% da SELIC, ela ainda atrai a maioria da população que consegue poupar e investir um pouco.

Por que devemos usar o CDI?

O CDI é o referencial pra aplicações em renda fixa. A taxa do CDI (Certificado de Depósitos Interbancários), também conhecida como “taxa DI” é muito próxima da Taxa SELIC, que está na data desta publicação (24.Ago.21), em 5,25% ao ano. Basicamente, a taxa DI varia conforme varia a taxa SELIC. Para saber quanto vale a taxa DI, basta clicar no link aqui. Hoje, essa taxa está em 5,15% a.a.

2º passo: Aprender a comparar ganhos entre investimentos.

Por exemplo, vamos comparar CDB e Poupança.

Se você não sabe o que é CDB (Certificado de Depósito Bancário), neste momento é preciso que você saiba apenas que é um investimento de renda fixa.

Lembra que dissemos que o CDI é uma referência? Pois essa informação será necessária agora…

Suponha um CDB qualquer (que você encontra no seu banco), oferece uma rentabilidade de 120% do CDI.

Estamos falando de um investimento que renderá 20% a mais que o CDI. Ou seja, se o CDI rende, por exemplo 5,15% ao ano, você terá um ganho bruto de 5,15% (taxa do CDI) x 1,2 (120%/100) = 6,18%.

Calculando de outra maneira, o ganho bruto seria: 5,15% + 20% de 5,15% => 5,15% + 1,03% = 6,18%

Agora, vamos fazer o cálculo da Poupança:

• Rendimento = 70% da Selic

Como a Selic está em 5,25%, temos que 70% x 5,25% = 3,675% é o rendimento da Poupança.

Logo, se você ainda acha que o rendimento da poupança é melhor, precisa prestar a atenção nestes indicadores.

Mas… o CDB tem imposto e a Poupança não…

Nas próximas publicações, continuaremos falando sobre a comparação entre CDB e Poupança e vamos ensinar a comparar os rendimentos líquidos, bem como vamos ensinar como comparar outros investimentos, tais como:

• Pré-fixados x Pós-fixados
• LCIs e LCAs x CDBs

Você também vai entender, de uma vez por todas, porque uma LCI com rentabilidade de 95% CDI é melhor que um CDB que paga 103% do CDI. Vamos ensinar como calcular o imposto de renda dos investimentos, como calcular de forma correta a rentabilidade real do seu investimento, os cuidados a tomar com inflação, dentre outras questões importantes.

#multixplique

O post Pare de se iludir e perder dinheiro… Parte I apareceu primeiro em Multixplique.

Este é o post #5 da série sobre Investimentos em Renda Fixa do Portal Multixplique.

No post #4 falamos sobre uma opção conservadora bem interessante, chamada CDB. Vimos que o CDB é uma forma que o investidor, inclusive pessoa física, empresta dinheiro ao banco.

Mas, não são somente os bancos que costumam tomar dinheiro emprestado de investidores pessoas físicas e jurídicas. Diversas empresas também o fazem. E, esse tipo de investimento é conhecido como Debênture.

Provavelmente você já deve ter ouvido falar de uma debênture, mas não sabia explicar o que é e nem como funciona, como comprar, etc.

Por isso, neste post, vamos “desmistificar” esse interessante tipo de investimento de renda fixa.

Emitidas por sociedades anônimas (SA) não financeiras, as debêntures são disponiblizadas na bolsa de valores ou em mercados de balcão e podem ser adquiridas através de uma corretora de valores.

São títulos de renda fixa de médio e longo prazo, visando financiar estas empresas, seja para fazer novos investimentos na empresa, novos projetos ou mesmo para quitar outras dívidas que elas possuam.

Trata-se na prática de uma forma mais barata de captação de recursos, se comparadas às opções oferecidas por bancos e outras instituições financeiras.

Resumindo: você empresta um valor para uma determinada empresa por um período estipulado e ao final deste prazo irá receber juros.

Até agora, você que vem acompanhando os posts dessa série na ordem de publicação, começa a ver que é um investimento muito semelhante aos CDBs.

Da mesma forma que ocorre com os bancos com melhores ratings de classificação, as debêntures de empresas com boa reputação, ou seja, com boa análise de risco de crédito, feitas pelas agências de risco, oferecem menores taxas de juros (porém superiores à diversas opções de investimentos disponíveis no mercado), por serem empresas seguras (baixo risco) e despertam o interesse de muitos investidores.

Já as empresas com uma classificação de risco mais elevada, se vêem obrigadas a ofertar maiores taxas de juros nas suas debêntures, para que se tornem boas opções de investimentos para os investidores.

Novamente, quanto maior o prazo, maiores as taxas. E por que? Qual o interesse do investidor em deixar seu dinheiro “preso” por muito tempo se a rentabilidade oferecida não for maior?

O que tem de interessante também nas debêntures é que as mesmas pagam rendimentos semestrais ou anuais, trazendo um retorno para o investidor durante o período que o dinheiro estiver aplicado. Há ainda debêntures que pagam um “prêmio” ao final do período, que correspondem a um rendimento adicional, a ser pago juntamente com a devolução do principal.

Normalmente, as debêntures são oferecidas com uma taxa de juros acrescida de uma variação por um índice, por exemplo, IPCA.

Há debêntures que podem ser recompradas pela empresa emitente antes do prazo estipulado, desde que esteja previsto na escritura.

Significa que o investidor pode, de repente, receber antecipadamente o valor principal e os juros, calculados até aquele momento.

Por que isso acontece?

Imagine que no Brasil as taxas de juros estivessem em torno de 5% a.a e uma empresa “Z” oferecesse uma debênture para 5 (cinco) anos, com taxa de 7% a.a + IPCA. Ao observar essa rentabilidade e analisar o risco, você decide investir. Porém, 2 anos depois, as taxas de juros despencam (similar ao que está acontecendo hoje no Brasil), por exemplo para 3% a.a. Se neste momento houvesse opções no mercado de créditos mais baratos, ou seja, em torno de 4 a 5%. Não faria sentido para a empresa continuar pagando juros de 7% ao ano para você, se no mercado ela consegue se financiar a taxas bem menores.

Repare que, o inverso também pode acontecer, ou seja, as taxas dispararem e quem poderá ficar insatisfeito é você, que tem uma rentabilidade agora considerada baixa. Se a debênture que você comprou possuir essa cláusula na escritura, você poderá requerer a antecipação do pagamento.

Quem normalmente investe em debêntures?

O perfil desses investidores é variado, mas, geralmente são investidores que desejam “ganhar um pouco mais” de retorno, com risco menor que a renda variável. Ou seja, perfil moderado.

Existem garantias?

Se você deseja saber se existe proteção do FGC – Fundo Garantidor de Crédito, a resposta é NÃO.

Porém, visando tornar as debêntures ainda mais atrativas aos olhos dos investidores, são dadas garantias. Elas determinam qual a prioridade de recebimento que os investidores tem, dos valores devidos, em caso de falência.

Neste post, não vamos entrar em detalhes, mas vamos pelo menos apresentar quais são os quatro tipos de garantias, em ordem crescente de de prioridade.

1 – Garantia Subordinada

2 – Garantia Quirografária

3 – Garantia Flutuante

4 – Garantia Real

Em relação à tributação, é a tabela regressiva (22,5% a 15%) que vai diminuindo a alíquota conforme o prazo do investimento.

22,5% para investimentos de até 180 dias

20% para investimentos entre 181 e 360 dias

17,5% para investimentos entre 361 e 720 dias

15% para investimentos a partir de 720 dias

Não existe o “come-cotas”, que aliás, é específico dos fundos de investimentos.

Não perca o próximo post. Se você gostou dessa publicação, comente e compartilhe. Leve conhecimento para mais pessoas.

#multixplique

O post Série: Investindo em Renda Fixa – Parte 5 apareceu primeiro em Multixplique.

Este é o post #6 da série sobre Investimentos em Renda Fixa do Portal Multixplique.

Vamos falar de um investimento relativamente novo no mercado (começou a ser emitido a partir de 2015) e que para variar, possui uma sigla que só faz deixar as opções para os potenciais investidores, pessoas físicas comuns, mais confusas.

Estamos falando do COE – Certificado e Operações Estruturadas. Na verdade, esse investimento tem elementos de Renda Fixa e Renda Variável, como vamos explicar a partir de agora.

E, justamente por ser um “misto” de renda fixa e renda variável que o COE ainda é um tipo de investimento confuso para muitas pessoas.

O COE se trata de um título emitido por bancos e, uma vez emitido, pode ser comercializado por corretoras de valores (CTVM) e distribuidoras de valores (DTVM), e, como veremos adiante, é mais indicado para investidores com um perfil mais arrojado.

A finalidade do COE para a instituição financeira que emite o título é a captação de recursos.

Basicamente, o investidor ao comprar um COE está fazendo uma aposta, com uma “pitada” de risco atrelado em ações, mas sempre vinculado a um índice de inflação, mas também pode ser o IBOVESPA, o IBr-X 50, o câmbio, a taxa de juros. Enfim, qualquer ativo que possui um valor variável. O COE portanto pode ter em sua composição uma parte referenciada por um índice de renda fixa e outra componente em renda variável, diminuindo um pouco a exposição do investidor.

O COE é um produto que é “bastante livre”, ou seja, pode ser construído conforme a estratégia que o banco emissor monte para superar ganhos no mercado.

Em um COE, são expostas algumas regras baseadas em cenários. Ao fnal, o mesmo pode ou não ter uma boa rentabilidade. Não há garantia de ganhos.

Por exemplo, há um mix de algumas ações (X, Y e Z) que o banco monta e estipula que em um determinado prazo podem ter um comportamento, por exemplo de alta de 10% 12% e 14% respectivamente em 6 meses, 18%, 20% e 21 % em 12 meses.

Ao final de cada prazo, se todas os ativos que compuserem o COE tiverem atingido tais níveis, há uma regra para retorno do investidor, também divulgada a priori. Por exemplo, o investido pode ter de retorno 105% do CDI + 95% da rentabilidade auferida pelo mix.

Pode haver alguns níveis de verificação e em cada um deles, o percentual de retorno seja diferente. Portanto, cada COE terá sua particularidade, que obrigatoriamente é informado de forma detalhada ao cliente que inclusive declara ter conhecimento de todo o prospecto, das regras e assina digitalmente a sua concordância com a operação.

E como então funciona o COE?

Na prática, você estará fazendo uma aposta. Ela se dará através de um limite de variação de um índice indexador. Caso a variação do índice se comporte nos limites máximo e mínimo descritos no COE, você terá lucro. Porém, se o resultado final não estiver dentro do intervalo, ou seja, para menos ou para mais), você não terá lucro ou poderá perder parte do valor investido, a depender do tipo de COE contratado.

Que tipos de COE podem ser contratados?

Investimento com Valor Nominal Protegido (VNP) – Aquele que ao final do prazo, o valor nominal é minimamente o valor investido, com possibilidades de ganhos. Nesse caso, não há perda nominal para o investidor. Trata-se uma ótima opção para quem tem medo de perder dinheiro.

Investimento com Valor Nominal em Risco (VNR) – Aquele que ao final do prazo, o valor nominal devolvido pode ser inferior ou limitado ao valor investido, conforme descrito no documento. Nesse caso, poderá haver perda para o investidor, mesmo que esta seja nominal, ou seja, o valor devolvido pode até ser o inicial, mas a inflação terá corroído parte do mesmo. Vale lembrar que por oferecer riscos de perdas, os percentuais de ganhos oferecidos aos investidores costumam ser maiores.

Em outras palavras, existem ganhos limitados para o cliente, podendo haver também perdas limitadas, que são conhecidos desde o princípio. Se trata de uma forma de investir em renda variável com um certo nível de redução de risco de perdas assumido.

Parâmetros como prazo do investimento, valor mínimo de aporte, indexadores, cenários de ganhos e perdas, são definidos pelos bancos no (DIE – Documento de Informações Essenciais) para diferentes tipos de perfis de investidores.

E a tributação?

O COE é tributado como renda fixa, ou seja, conforme a tabela regressiva, aplicável sobre o ganho de capital.

Você que está acompanhando esta série já viu em nossos posts anteriores a tabela a seguir:

De 0 a 180 dias – Alíquota de Imposto de Renda = 22,5%

De 181 dias a 360 dias – Alíquota de Imposto de Renda =20%

De 360 dias a 720 dias – Alíquota de Imposto de Renda = 17,5%

A partir de 721 dias – Alíquota de Imposto de Renda = 15%

Outras características:

• O investimento mínimo do COE pode ser baixo, por exemplo, a partir de R$ 1.500,00.

• Desvantagem: não tem liquidez diária
  • Caso o investidor deseje resgatar antes do prazo, ele terá prejuízo, pois será obrigado a receber o dinheiro antecipadamente com um determinado deságio.

• Outra desvantagem é que não possui garantia do FGC – Fundo Garantidor de Crédito

• Uma vantagem é que normalmente as corretoras não costumam cobrar taxas de administração/corretagem.

• Outra vantagem é que um COE pode ter papéis internacionais, em que você estará investindo sem precisar abrir uma conta no exterior.

Para finalizar, pode-se dizer que para investir em COE é preciso fazer uma análise de custo de oportunidade, ou seja, quais as chances de lucrar mais em outro investimento de renda fixa no mesmo prazo do investimento no COE. Ao final do prazo, o investidor é obrigado a resgatar o valor, o que não aconteceria se por exemplo ele investisse nos ativos de renda variável que o compusessem, podendo aguardar um pouco mais a valorização desses papéis e assim não “realizar prejuízo”.

Por outro lado, momentos como os de 2020, com a acentuada queda de juros, investimentos em COE podem se mostrar vantajosos em comparação à queda das rentabilidades dos produtos de renda fixa…

Não perca o próximo post desta série. Ainda temos muito a informar por aqui sobre investimentos em renda fixa!

#multixplique

O post Série: Investindo em Renda Fixa – Parte 6 apareceu primeiro em Multixplique.

E se um dia um fiscal da receita lhe dissesse que você praticou elisão fiscal no imóvel de sua propriedade que você alugou? Procuraria um advogado? Alegaria desconhecimento ao fiscal?

Calma! Nada disso. Não confunda com evasão fiscal!

Elisão fiscal nada mais é que evitar o pagamento de tributos, ou adiar o pagamento dos mesmos, de forma legal. Ou seja, uma estratégia de #planejamentotributário que um #planejadorfinanceiro recomenda aos seus clientes.

Alugar um imóvel na pessoa física exige pagar IR mensal, mediante carnê-leão (se inquilino pessoa fisica) ou retenção na fonte (se inquilino pessoa jurídica).

A tabela de IR é a progressiva, de 0 a 27,5%.

Porém, o que poucos sabem é que, se o imóvel for transferido para PJ, esta optante pelo Lucro Presumido, o imóvel sendo classificado como ativo imobilizado, o rendimento do aluguel será tributado em 14,53%.

A transferência do imóvel pode ser feita por doação para a PJ do imóvel, (paga-se 4% de ITCMD – Imposto de Transmissão de Causa Mortis e Doação).

Porém, em caso de integralização de bens imóveis ao capital social de pessoas jurídicas, existe uma previsão de imunidade tributária.

Se você planeja a aposentadoria através de renda de aluguéis, eis uma alternativa a estudar…

O post Aprenda a pagar menos imposto com aluguel de imóveis apareceu primeiro em Multixplique.

Você tem interesse em comprar um imóvel agora?

Está com dinheiro pra dar uma boa entrada (algo em torno de 20%)?

Gostaria de conhecer uma forma de comprar seu imóvel sem ter que financiar com as taxas de mercado (algo em torno de 7% a.a. + TR)?

Não é financiamento!

É seguro!

É muito mais barato!

Pode usar FGTS.

Quer saber mais?

Escreve aqui nos comentários “EU QUERO”.

A Multixplique pode te ajudar a ter seu imóvel como você ainda não tinha pensado!

Vamos te assessorar nessa #decisaofinanceira.

#investimentosinteligentes

O post Agora você vai comprar seu imóvel! apareceu primeiro em Multixplique.

Você resolve investir em um Fundo de Investimento (FI). Pode ter sido fundo RF, RV, cambial, imobiliário…

Você já fugiu da poupança! Bom começo.

Escolheu um fundo com perfil adequado à sua tolerância a riscos, boa taxa de adm. e um bom desempenho quando comparado com o benchmark.

Você comprou 10.000 cotas e observa que nos meses de maio e novembro, o número de cotas diminuiu e você não fez resgate algum! O que houve?

Resposta: Come-cotas (IR).

Se sua aplicação foi em um fundo de curto prazo (até 375 dias), houve tributação de 20% sobre a rentabilidade. Se fundo de longo prazo, 15%.

A grande desvantagem é que esse tipo de investimento impede o famoso e benéfico efeito dos juros sobre juros, porque o imposto é cobrado antecipadamente e não no seu resgate.

Existe como não ser tributado? Em fundos ABERTOS, não.

Porém nos fundos FECHADOS não existe essa tributação. Todavia, como não existe “almoço grátis”, não há liquidez, ou seja, não consegue resgatar antes do prazo (só se negociar no mercado secundário).

Soluções? Se você não quer ser tributado periodicamente, pois quer se beneficiar do efeito “juros sobre juros”, busque por exemplo um CDB.

Veja as taxas cobradas e faça boas escolhas.

O post O “ladrão” de rentabilidades apareceu primeiro em Multixplique.

Nos últimos dias postei aqui informações sobre a questão tributária envolvendo a compra e venda de imóveis (link nos comentários).

O assunto despertou interesse. Decidi então dar continuidade em numa nova “série”, pois o assunto é extenso e relevante.

Vamos começar então pela aquisição e como declarar…

Ao adquirir um imóvel, é necessário declarar no IR, em Bens e Direitos. Os códigos variam: 11-aptos, 12-casas, 13-terrenos, etc.

Na descrição é necessário informar o CNPJ/CPF e o nome de quem você comprou, a data e o valor. Ah, não esqueça de informar se foi à vista ou financiado.

Interessante é que o valor a ser declarado é somente o valor já pago até 31.12 do ano da declaração (atenção, hein!). E neste valor você irá informar TODOS os custos envolvidos (juros, amortização, taxas de cartório, ITBI…).

Naturalmente, você já percebe que ao vender, o imposto a ser pago será menor, pois todos os custos então relacionados à compra estarão incluídos no custo do imóvel adquirido!

Em caso de financiamento, um erro comum das pessoas é declarar o financiamento em “Dívidas e ônus reais”. Não é dívida.

O bem está alienado, como garantia de pagamento.
Declare apenas em Bens e Direitos.

Continua no próximo post desta série…

O post Imóveis: O que diz a lei sobre tributação? Parte 1 apareceu primeiro em Multixplique.

Esse é o post #2 da série “Tributação em alienação de imóveis”.

Quando comecei a abordar esse assunto, comecei explicando que existe um teto máximo para alienação de imóveis, residenciais, para que não seja necessário o pagamento de imposto de renda. O valor é R$ 440 mil.

Entretanto, há alguns detalhes a esclarecer que são muito importantes:

I – Não pode ter havido outra venda em período inferior a 5 anos.

II – Se o imóvel for comprado em conjunto com outra pessoa (e não vale cônjuge), o limite é R$ 440 mil por pessoa. Ou seja, se duas pessoas compraram um imóvel por R$ 200.000,00, sendo 50% para cada, a venda de um imóvel no valor de até R$ 880 mil estará isenta de IR, respeitando para cada pessoa a regra descrita no item I.

III – O vendedor não poderá possuir nenhum outro imóvel residencial.

IV – Não vale também a isenção caso a venda seja para quitar um imóvel financiado.

Há que se ter muito cuidado. O planejamento tributário é importante para uma tomada de decisão dessas. Em se tratando de imóveis, que envolve quantias elevadas, faz diferença.

No post #4, comentarei sobre como se dá a tributação em imóveis que são doados e posteriormente vendidos.

Qual valor a declarar? Valor de mercado? Valor histórico declarado de quem doou?

ITBI ou ITCMD?

Continua no post #3

O post Imóveis: O que diz a lei sobre tributação? Parte 2 apareceu primeiro em Multixplique.

Muita gente já ouviu falar, mas, sabe apenas superficialmente ou não sabe nada a respeito.

Para desvendar o que é vou me aventurar a explicar, de forma didática e ensinar a calcular:

Come-cotas ganhou esse apelido porque o efeito prático em um #fundodeinvestimento é a redução do nº de cotas do investidor.

Sempre no último dia útil dos meses de maio e novembro, aplica-se o #impostoderenda sobre os ganhos auferidos da aplicação. A alíquota é 15% em Fundos de Longo Prazo e 20% em Fundos de Curto Prazo.

Na prática:

Você aplicou R$ 1.000,00 em Janeiro/20, e comprou 500 cotas (cota = 2,00). Em Maio/20, o valor já está em R$ 1.100,00. A cota valorizou 10%, vale agora 2,20.

Sendo um fundo de #curtoprazo, deduz-se 20% de IR sobre o rendimento, ou seja, R$ 20,00. Seu saldo deve ser então de R$ 1.180,00 após o imposto.

Quantas cotas serão ser “retiradas” do fundo?

nº cotas = 20 / 2,20 = 9,0909090.

Nº cotas no fundo restantes: 500 – 9,0909090 =490,909090

Saldo após IR = 490,909090 * 2,20 = R$ 1.080,00

Repare que o valor da cota não se altera.

E se fosse fundo de #longoprazo? A única diferença é que o imposto seria menor, 15%.

Dúvidas? Escreva nos comentários.

O post O que é o “come-cotas” ? apareceu primeiro em Multixplique.

São eles: O agente autônomo de investimentos (AAI), o consultor financeiro e o planejador financeiro.

O AAI é um profissional autônomo que busca novos investidores (clientes) para as corretoras. Pode oferecer produtos, mas, NÃO PODE fazer recomendações! Como é sua remuneração? Comissões, que são pagas pelas corretoras.

Já o consultor financeiro PODE fazer recomendações de investimentos ao cliente. Mas, NÃO PODE fazer a operação pelo cliente. Quem faz é o próprio cliente. A sua remuneração? É paga pelo cliente, em livre acordo com o consultor. É comum que seja feito com base em um % do patrimônio investido, por exemplo.

E o planejador financeiro?

Esse profissional é o TOP para a pessoa física. Ele estuda a vida financeira da pessoa, trabalha ajudando-a a organizá-la de forma que o cliente atinja seus objetivos.

Ele ainda pode dar suporte quanto aos riscos que a pessoa está sujeita (lembre-se dos seguros), mas também auxilia na escolha de um plano de previdência, no planejamento tributário e sucessório do cliente, quando possível. Também é remunerado pelo cliente, em livre acordo com o mesmo.

O post Alguns agentes financeiros apareceu primeiro em Multixplique.